När är en aktiedepå bättre än ISK? ISK-konto är generellt bättre, men det finns vissa situationer där det faktiskt kan vara mindre fördelaktigt.
Vad är skillnaden mellan ISK och aktiedepå skattemässigt?
Ett investeringssparkonto (ISK) och en aktiedepå är båda konton där du kan spara i aktier och fonder – men de beskattas på helt olika sätt.
-
På ISK betalar du en årlig schablonskatt oavsett om du går med vinst eller förlust.
-
På aktiedepå betalar du 30 % i skatt endast på vinster och utdelningar.
I praktiken innebär det att ISK är enklare (ingen deklaration av varje affär), medan aktiedepån kan vara mer lönsam vid låg avkastning eller hög statslåneränta.
Läs mer om hur du kan komma igång med sparande och investeringar på min samlingssida om investeringar.
När statslåneräntan är hög
Schablonskatten på ISK beräknas genom att lägga till en procentenhet på statslåneräntan från november föregående år. Men hur hög måste statslåneräntan vara för att det ska vara mer förmånligt att investera via ett Aktie-depå? Det beror på hur hög avkastning du får per år, men räknar du på en genomsnittlig avkastning på 7% per år så måste statslåneräntan vara 6%. Det räknas vi ut genom följande:
- ISK-skatt
ISK-skatt = Kapital x Schablonskatt - Aktiedepåskatt
Aktiedepåskatt = Kapital x 7% x 30%
Aktiedepåskatt = Kapital x 2,1 % - När är ISK-skatt = Aktiedepåskatt?
Schablonskatt = 7% x 30%
Schablonskatt = 2,1%
D.v.s. ISK-skatten måste vara 2,1 % av kapitalet för att motsvara skatten på aktiedepå vid 7 % avkastning. - Vad motsvarar 2,1% i statslåneränta?
ISK-skatt = (Statslåneränta + 1%) x 30%
2,1 % = (Statslåneränta + 1%) x 30%
Statslåneränta + 1 % = 7 %
Statslåneränta = 6%
Tänk på att 2025 är 150 000 kronor skattefritt på ISK och 2026 är 300 000 kronor skattefritt på ISK. Dessa är inte inräknade i exemplet, så statslåneräntan behöver t.o.m. vara ännu högre.
Vill du se hur mycket skatt du ska betala för ditt kapital? Testa mitt verktyg Räkna ut skatten på ditt ISK
När avkastningen är låg
På ISK betalar du skatt oavsett om dina investeringar gått med vinst eller förlust. Om börsen faller och du gör en förlust på dina investeringar, får du ändå betala skatt utifrån schablonintäkten. Vid låg eller negativ avkastning kan ett vanligt aktie- och fondkonto, där endast vinster beskattas, vara ett bättre val.
MEN, du investerar ju inte för att gå med förlust, så jag vill att vi räknar utifrån att du går med vinst. Så vid vilken avkastning kan man säga att det är mer förmånligt att ha ett ISK jämfört med en Aktiedepå? 2025 landar den avkastningen på 3,62% och det räknas ut genom att:
- Vad är ISK-skatten?
Schablonintäkt = Statslåneräntan fg år + 1 procentenhet
Schablonintäkt = 2,62 + 1 = 3,62 %
ISK-skatt = 3,62% x 30 % = 1,086 % av kapitalet per år. - Aktiedepå-skatt
Skatt = 7 % avkastning x 30 % = 2,1% av kapitalet per år - När är skatten lika stora?
ISK-skatt = avkastning x 30%
0,01086 = avkastning x 0,3
Avkastning = 0,01086 / 0,3 = 3,62%
Fällor
Tänk på att:
- Om du placerar dina pengar i tillgångar med låg avkastning, som räntefonder, är ISK i de flesta fallen mindre lönsamt. Schablonskatten på ISK kan bli hög i förhållande till den låga avkastningen, vilket innebär att ett vanligt sparkonto eller en aktiedepå kan vara mer fördelaktigt.
- Om du har ett större belopp på ditt ISK-konto som inte är investerat, betalar du fortfarande schablonskatt på det oavsett om pengarna växer eller inte. För dessa medel kan ett vanligt sparkonto eller en kapitalförsäkring med bättre skattemässiga villkor för oanvänt kapita vara mer lämpligt.
När ska du se över ditt val?
Gör en snabb check varje år i januari:
-
Vad är statslåneräntan?
-
Hur gick din avkastning förra året?
-
Hur mycket likvida medel ligger outnyttjade på ditt ISK?
Om statslåneräntan går upp eller din avkastning går ner – kan det vara läge att byta till en aktiedepå för delar av sparandet.
Varför staten gillar ISK
Schablonskatten ger förutsägbara skatteintäkter till staten, oavsett börsens utveckling.
Det gör att staten tjänar mer när börsen går dåligt (eftersom du fortfarande betalar skatt), och du tjänar mer när börsen går bra.
Vanliga frågor om ISK och aktiedepå
1. Kan man ha både ISK och aktiedepå samtidigt?
Ja, det är vanligt att ha båda. Du kan t.ex. ha ISK för långsiktigt sparande i aktier och depå för räntefonder eller aktier du planerar att sälja snart.
2. Måste jag deklarera affärer på ISK?
Nej – Skatteverket beräknar schablonintäkten automatiskt. På aktiedepå måste du däremot redovisa varje försäljning.
3. Kan jag göra förlustavdrag på ISK?
Nej, det går inte. Däremot kan du kvitta förluster mot vinster på en aktiedepå.
4. Vad händer om jag byter från ISK till depå?
När du säljer tillgångarna på ISK beskattas du inte för försäljningen, men du får börja betala vinstskatt först när du börjar handla via depån.
5. Gäller ISK även för utländska aktier?
Ja, men tänk på att utländsk källskatt på utdelningar inte alltid dras av automatiskt – du kan dock få avdrag i deklarationen.
